Opção binária fórmula de pagamento

Opção binária Uma opção binária (também conhecida como opção de tudo ou nada) é um contrato financeiro que dá direito ao seu detentor a uma recompensa fixa quando ocorre o evento que desencadeia o payoff ou pagamento zero quando nenhum evento ocorre. Possível retorno de uma opção tradicional varia de zero a algum limite superior (ou infinito) e depende da diferença real entre o preço de exercício eo preço do ativo subjacente. O pagamento de uma opção binária, por outro lado, é apenas um valor fixo que não é afetado pela diferença entre o preço de exercício eo preço do ativo subjacente. Uma opção binária depende da relação entre o preço de exercício eo preço do ativo subjacente apenas para determinar se o retorno ocorrerá ou não. Ele também é chamado de opção digital, porque sua recompensa é exatamente como sinais binários: ou seja, 0 ou 1 onde 1 é a recompensa máxima. Fórmula A opção de compra binária paga 1 unidade quando o preço do subjacente (activo) é maior ou igual ao preço de exercício e zero quando é diferente. Isto é expresso pela seguinte fórmula: Opção de Compra Binária Pagamento 1. Preço Subjacente Preço de Exercício 0. Preço de Exercício lt Preço Subjacente Preço Um pagamento de opção binária é exatamente o oposto de uma opção de compra binária, conforme expresso pela seguinte fórmula: Opção de Opção Binária Pagamento 1. Subjacente Preço Preço de Exercício 0. Preço de Exercício Preço Subjacente Exemplo de Preço Keita Yoshihara é um comerciante da Fundação Investimentos. Em 1 de Junho de 20Y3, ele comprou 1.000 opções de chamada binária CBOE no SampP 500 (SPX) com preço de exercício de 1.650. As opções possuem um multiplicador de 100 e devem expirar em 20 de julho de 20X3. Encontre por opção e retorno total se o valor de liquidação do exercício (SET) do índice SampP 500 for de 1.690 no dia anterior à data de vencimento. E se o SET for 1.600 SPX é uma opção de compra binária, o que significa que pagará 100 se o valor de liquidação do exercício (SET) (que é o preço do activo subjacente ao índice SampP 500) for igual ou superior ao exercício Preço e zero se o SET for inferior ao preço de exercício. No primeiro cenário, uma vez que o SET é maior que o preço de exercício (1.690 1.650), ele irá disparar o payoff que é igual ao multiplicador de opção e Keita receberá 100 por opção e 100 mil no total 1.000 vezes 100. No segundo cenário onde SET é 1.600, a recompensa será zero porque a condição necessária para desencadear a recompensa não é cumprida, ou seja, o SET (1.600) não é maior ou igual ao preço de exercício de (1.650). Neste cenário Keita terá que deixar as opções expirar wothless.